Thông tin tài liệu
Nhan đề : | Optional projection under equivalent local martingale measures |
Tác giả : | Francesca, Biagini Andrea, Mazzon Ari-Pekka, Perkkiö |
Năm xuất bản : | 2023 |
Nhà xuất bản : | Springer |
Tóm tắt : | We study optional projections of G-adapted strict local martingales on a smaller filtration F under changes of equivalent martingale measures. General results are provided as well as a detailed analysis of two specific examples given by the inverse Bessel process and a class of stochastic volatility models. This analysis contributes to clarify the absence of arbitrage opportunities of market models under restricted information. |
Mô tả: | CC BY |
URI: | https://link.springer.com/article/10.1007/s00780-023-00503-3 https://dlib.phenikaa-uni.edu.vn/handle/PNK/7474 |
Bộ sưu tập | OER - Khoa học Tự nhiên |
XEM MÔ TẢ
43
XEM TOÀN VĂN
5
Danh sách tệp tin đính kèm: